Контрольная работа по финансам: «Предметуправление денежными потоками» заказ № 77777

Ответить на тестовые вопросы и выполнить практические задания. Ответы на тесты оформляются в виде таблицы*: Номер вопроса Вариант ответа Номер вопроса Вариант ответа 1 А 4 - 2 5, 3, 2, 1, 4 5 А, Б, В Вариант 10 Тест 1. Какие из перечисленных определений раскрывают в обобщенном виде сущность понятия 'денежный поток'? А). представляет собой разницу между всеми поступлениями и выплаченными предприятием денежными средствами за определенный период времени; Б). представляет собой непрерывный процесс формирования активов и пассивов экономического субъекта; В). представляет собой совокупность распределенных по отдельным интервалам рассматриваемого периода времени поступлений и выплат денежных средств, генерируемых хозяйственной деятельностью экономического субъекта, движение которых связано с факторами времени, риска и ликвидности. 2. Какая из перечисленных характеристик экономической сущности денежных потоков определяется утверждением о том что, формируя различные виды денежных потоков, связанные с использованием капитала в денежной форме для получения дохода в операционном или инвестиционном процессе, предприниматель вынужден идти на некоторый риск, меру которого он определяет самостоятельно? А). денежный поток предприятия как процесс, характеризующий оборот и трансформацию отдельных видов его активов; Б). денежный поток предприятия как процесс, отражающий использование предприятием различных форм кредита; В). денежный поток предприятия как процесс, непосредственно связанный с функционированием денег и денежной системой страны. 3. Исходя из современной систематизации финансовых рынков, какие их виды следует выделить 'по срочности реализации сделок'? А). рынок денег и рынок капитала; Б). рынок 'кэш' и рынок с реализацией условий сделок в будущем периоде; В). биржевой и внебиржевой рынок. 4. Исходя из классификации денежных потоков предприятия, какие их виды следует выделить 'по направлениям движения денежных средств'? А). внутренний и внешний денежный поток; Б). краткосрочный и долгосрочный денежный поток; В). регулярный денежный поток с равномерными и неравномерными временными интервалами в рамках рассматриваемого периода. 5. Определите, какие из перечисленных функций относятся к функциям управления денежными потоками предприятия как управляющей системой? А). осуществление анализа формирования денежных потоков; Б). управление денежными потоками в процессе инвестиционной деятельности предприятия; В). разработка действенной системы стимулирования реализации управленческих решений по формированию денежных потоков; Г). создание эффективных информационных систем управления денежными потоками, обеспечивающих обоснование альтернативных вариантов управленческих решений. 6. Какими предприятиями используется 'Сочетание' экономических стратегий? А). предприятиями со стабильным ассортиментом продукции и производственными, слабо подверженными влиянию технологического прогресса; Б). предприятиями, находящимися на ранних стадиях своего жизненного цикла, а также в динамично развивающихся отраслях под воздействием технологического процесса; В). наиболее крупными предприятиями с широкой отраслевой и региональной диверсификацией хозяйственной деятельности. 7. Что является источниками информации для оценки денежных потоков предприятия на основе использования 'косвенного' метода? А). отчетный баланс; Б). отчет о финансовых результатах и их использовании; В). данные бухгалтерского учета, характеризующие все виды поступлений и расходования денежных средств. 8. Определите формулу оценки 'Коэффициента реинвестирования чистого денежного потока': А). ; Б). ; В). 9. Что относится к внутренним факторам, влияющим на формирование денежных потоков предприятия? А). система осуществления расчетных операций хозяйствующих субъектов; Б). сложившаяся практика кредитования поставщиков и покупателей продукции; В). доступность финансового кредита. 10. С чем связаны экономические цели организации денежных потоков предприятия? А) с решением социальных задач и обеспечением экологической безопасности; Б) с повышением статуса и репутации предприятия; В) с формированием чистого денежного потока в предстоящем периоде. 11. В чем заключаются особенности финансовой деятельности предприятия, определяющие характер ее денежных потоков? А). финансовая деятельность является главным компонентом всей хозяйственной деятельности предприятия и основной целью его функционирования; Б). в процессе финансовой деятельности потребляется значительный объем живого труда, в отличие от операционной и инвестиционной деятельности; В). формы и объемы финансовой деятельности в значительной мере зависят от отраслевых особенностей и организационно-правовых форм деятельности предприятия. 12. В чем заключается сущность параметра 'Согласованность политики управления денежными потоками предприятия с предполагаемыми изменениями внешней экономической среды' при оценке результативности политики управления денежными потоками? А). в процессе такой оценки учитываются рост деловой репутации предприятия, повышение уровня управляемости хозяйственной деятельностью структурных его подразделений, повышения уровня материальной и социальной удовлетворенности менеджеров; Б). при проведении такой оценки определяется насколько согласуются между собой отдельные цели и целевые параметры денежных потоков и насколько эти цели и параметры корреспондируют с содержанием денежного оборота предприятия; В). в процессе такой оценки рассматриваются потенциальные возможности предприятия в формировании необходимого объема денежных ресурсов из всех источников и во всех формах, а также организационные и технические возможности успешной реализации политики управления денежными потоками. 13. Определите операции, формирующие положительный денежный поток в инвестиционной деятельности предприятия: 1) платежи процентов за кредит, 2) получение дивидендов, 3) приобретение акций дочерних предприятий, 4) вторичное размещение собственных акций. 14. Определите сумму использованных денежных средств предприятия и сумму источников их формирования: 1) уменьшение задолженности учредителям по выплате доходов - 870 ден.ед., 2) увеличение начисленной суммы задолженности перед внебюджетными фондами - 150 ден.ед., 3) увеличение краткосрочных банковских кредитов - 800 ден.ед., 4) уменьшение резервов предстоящих расходов - 380 ден.ед., 5) увеличение нераспределенной прибыли - 100 ден.ед., 6) уменьшение резервного капитала - 600 ден.ед. 15. Определите чистый денежный поток по инвестиционной деятельности предприятия, используя следующие данные:  вложения в нематериальные активы - 520 тыс.руб.,  получение долгосрочных займов - 800 тыс.руб.,  долгосрочные финансовые инвестиции - 1500 тыс.руб.,  незавершенное строительство: на начало периода - 1820 тыс.руб., на конец периода - 200 тыс.руб.,  полученные дивиденды по долгосрочным финансовым вложениям - 360 тыс.руб.,  полученные проценты по краткосрочным финансовым вложениям - 120 тыс.руб 3.2. Практические задания Информационная база формируется из бухгалтерской отчетности и другой учетной документации деятельности хозяйствующего субъекта. Задание 1. Составить отчет об источниках формирования денежных средств и их использовании. Для решения данной задачи необходимо использовать информацию годового бухгалтерского баланса субъекта, на основе которой составить отчет об источниках денежных средств и их использовании (Таблица 1). Таблица 1 Источники формирования денежных средств и направления их использования Источники Использование Наименование источника Сумма Направление использования Сумма + + + + Итого Итого Задание 2. Определить величину необходимого запаса денежных средств для обеспечения минимального уровня платежеспособности. Для решения данной задачи необходимо использовать информацию учетной документации субъекта, на основе которой определить помесячно валовые суммы использованных денежные средства субъекта в своей деятельности, приведенные к моменту проведения анализа (Таблица 2). Таблица 2 Использованные денежные средства Показатели Месяцы 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Ds I Kp Dsp Ds - сумма использованных денежных средств для каждого шага исследования (из учетной документации), I - индекс инфляции для каждого шага исследования (по публикуемым материалам), Kp - коэффициент пересчета, для последнего шага (N) к моменту проведения анализа: для предыдущего шага (i = N - 1): для следующего шага (i = N - 2): и далее для всех остальных шагов умножая текущий индекс инфляции на коэффициент пересчета, полученный для предыдущего шага. Dsp - сумма использованных денежных средств по шагам исследования, приведенная к моменту проведения анализа. Провести статистическую обработку показателей использованных денежных средств, в результате которой определяются: а) среднее значение ( ) б) среднеквадратическое отклонение (): в) коэффициент Стьюдента (Ks): г) в соответствии с таблицей коэффициентов Стьюдента определить вероятность (Р) выхода в неблагоприятную сторону, т.е. вероятность субъекта оказаться неплатежеспособным. д) для полученного значения Ks вычисляется предельно допустимое отклонение (Dpr) от средней суммы использованных денежных средств: е) определить необходимую величину резерва денежных средств (Sr): Задание 3. Определить чистый денежный поток по операционной деятельности субъекта на планируемый период . а) Прогнозные расчеты поступления и расходования денежных средств исходя из планируемого объема реализации продукции: Таблица 3 Поступления и расходование денежных средств по операционной деятельности усл.ден.ед. Показатели Месяцы Итого за год 1 2 +. 12 1. Объем реализации продукции - всего в том числе: - за наличный расчет - в кредит 2. Коэффициент текущей инкассации дебиторской задолженности 3. Сумма поступления денежных средств от реализации продукции - всего в том числе: - от продажи за наличный расчет - от продажи в кредит в текущем периоде - от продажи в кредит в предшествующем периоде 4. Сумма операционных затрат по производству и реализации продукции - всего в том числе: - амортизационные отчисления 5. Ставка НДС, % 6. Сумма НДС 7. Валовая прибыль от операционной деятельности 8. Ставка налога на прибыль, % 9. Сумма налога на прибыль 10. Чистая прибыль от операционной деятельности 11. Общая сумма расходов денежных средств по операционной деятельности 12. Сумма чистого денежного потока по операционной деятельности б) Прогнозные расчеты поступления и расходования денежных средств исходя из планируемой целевой суммы чистой прибыли предприятия: Таблица 4 Поступления и расходование денежных средств по операционной деятельности усл.ден.ед. Показатели Месяцы Итого за год 1 2 +. 12 1. Плановая целевая сумма чистой прибыли 2. Ставка налога на прибыль, % 3. Плановая целевая сумма валовой прибыли предприятия 4. Плановая сумма налога на прибыль 5. Сумма операционных затрат по производству и реализации продукции - всего в том числе: - амортизационные отчисления 6. Сумма поступления денежных средств от реализации продукции 7. Ставка НДС, % 8. Сумма НДС 9. Общая сумма расходов денежных средств по операционной деятельности 10. Сумма чистого денежного потока по операционной деятельности 4. Список рекомендуемой литературы Основная учебно-методическая литература: 1. Бланк И.А. Финансовый менеджмент: Учебный курс. - 2-е изд., перераб. и доп. - Киев: 'Ника-Центр', 'Эльга', 2004. 2. Бланк И.А. Управление денежными потоками. - Киев: 'Ника-Центр'. 'Эльга', 2002. Дополнительная литература: 3. Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами: Пер. с англ. - М.: Финансы и статистика, 1996. 4. Вяткин В., Хэмптон Дж., Казак А. Принятие финансовых решений в уаправлении бизнесом. - М. - Екатеринбург, Издательский дом 'ЯВА', 1998. 5. Капелян С.Н., Левкович О.А. Основы коммерческих и финансовых расчетов. - Минск, НТЦ 'АПИ', 1999. 6. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - М.: 'Центр экономики и маркетинга', 1997. 7. Ковалев В.В. Управление финансами. - М.: 'ФБК-ПРЕСС', 1998. 8. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 1996. 9. Коллас Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. Пер.с франц. - М.: 'Финансы', 'ЮНИТИ', 1997. 10. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент. - М.: 'Дело и Сервис', 1998. 11. Лапуста М.Г. Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности. - М.: 'ИНФРА-М', 1998.