Пассивы банка: откуда кредитная организация берёт деньги для работы

Откуда кредитная организация берёт деньги для работы

Прежде чем банк выдаст кредит, вложится в ценные бумаги или профинансирует чей-то проект, ему нужно раздобыть на это средства. Активные операции — то, чем банк зарабатывает, — попросту невозможны без топлива, которое их питает. Этим топливом и служат пассивы. По сути, пассивы — двигатель всего банковского механизма: сколько и на каких условиях банк привлёк ресурсов, столько и как он сможет их разместить. Разберёмся, что скрывается за этим понятием, из чего складывается собственный капитал банка, какими путями он притягивает чужие деньги и почему структура пассивов напрямую влияет на его устойчивость.

Что такое пассивы банка

Единого канонического определения у пассивов нет — экономисты формулируют его по-разному. Одни делают упор на то, что это все средства в распоряжении банка, идущие на активные операции. Другие уточняют состав — собственные и привлечённые — и подчёркивают, что эти средства сформированы в ходе операций по привлечению источников. В бухгалтерском учёте всё проще: пассивы — это счета, где отражается привлечение средств, как собственных, так и заёмных. Собрав эти взгляды воедино, получаем рабочее определение.

Обратите внимание на связку: собственные средства плюс привлечённые, и всё это — ради размещения. Именно из этой формулы вырастают две большие части пассивов, к которым мы и переходим.

Собственный капитал: фундамент, который остаётся навсегда

Первая опора пассивов — деньги самих владельцев банка. Собственный капитал — это специально создаваемые фонды и резервы, которые нужны для устойчивой работы и покрытия возможных убытков. Его главная особенность в том, что он находится в распоряжении банка на протяжении всего срока существования организации. В отличие от чужих денег, его не нужно возвращать по требованию — он и есть тот прочный фундамент, на котором держится всё остальное.

Складывается собственный капитал из нескольких источников:

• уставный капитал — стартовая база, внесённая акционерами или участниками;
• резервный капитал — подушка на случай потерь;
• прочие постоянно действующие фонды;
• эмиссионный доход;
• нераспределённая прибыль текущего и прошлых лет;
• резервы на покрытие различных рисков.

Считают величину собственного капитала не произвольно, а по строгим правилам — в соответствии с Положением ЦБ РФ №395-П. Это гарантирует, что показатель у всех банков рассчитан по единой методике и его можно сравнивать.

Привлечённые ресурсы: чужие деньги, работающие на банк

Вторая, куда более объёмная часть пассивов — средства, привлечённые на возвратной основе через пассивные операции. Именно они обеспечивают банку основной масштаб деятельности. Чтобы не запутаться в их многообразии, привлечённые ресурсы классифицируют сразу по четырём осям.

Ось 1. По источникам привлечения

Здесь важно понять, откуда именно приходят деньги. Основных каналов несколько.

Средства клиентов — важнейший источник пассивов. Физические лица размещают деньги во вклады, юридические — в депозиты. Организациям нередко предлагают держать на расчётном счёте неснижаемый остаток, который банк использует как ресурс; клиенту это выгодно, ведь на остаток начисляются проценты. Отдельно стоят депозитные и сберегательные сертификаты, а также доверительное управление — альтернатива вкладам, где доход клиента обычно выше процентов по депозиту, а для банка чистая выгода близка к процентной марже между доходностью размещения и стоимостью привлечения.

Средства Центрального банка поступают в рамках рефинансирования и операций РЕПО.

Выпуск собственных долговых обязательств — облигаций, векселей, банковских акцептов. Инструмент этот пока второстепенный: на такие бумаги приходится всего около 2–4% пассивов банковского сектора, и в последние годы доля почти не меняется. Причина — недостаточно развитый в России рынок ценных бумаг.

Комиссионно-посреднические операции приносят доход за обслуживание счетов, мобильные сервисы, отдельные операции, а также за то же доверительное управление. Развитие этого канала связано с поиском новых клиентов и запуском новых услуг.

Ось 2. По характеру операций

Здесь смотрят на то, с кем банк имеет дело и в чьих интересах действует:

• операции с клиентами — с физлицами и нефинансовыми организациями; банк работает на удовлетворение их потребностей;
• межбанковские операции — с другими кредитными организациями и ЦБ; здесь банк действует уже в собственных интересах;
• операции с ценными бумагами и производными инструментами — с участниками фондового рынка, тоже в своих интересах.

Ось 3. По сроку привлечения

Самый простой критерий — насколько долго деньги остаются у банка. Средства бывают:

• краткосрочными;
• среднесрочными;
• долгосрочными;
• привлечёнными на нефиксированный (бессрочный) срок.

Ось 4. По степени управляемости

Наконец, ресурсы делят по тому, насколько предсказуемо банк ими распоряжается.

• Управляемые пассивы. Срок пользования ими определён договором, поэтому банк точно знает, когда деньги придётся вернуть. Сюда входят срочные депозиты, полученные кредиты и выпущенные долговые обязательства.
• Текущие пассивы. Срок их нахождения в банке не ограничен — владелец забирает деньги по первому требованию. Это депозиты до востребования и средства на счетах клиентов.

Различие принципиальное: управляемыми пассивами удобно планировать, а текущие в любой момент могут «утечь», и это приходится учитывать при поддержании ликвидности.

Структура пассивов и её роль

Знать состав пассивов мало — важно понимать их структуру, то есть соотношение отдельных статей пассива баланса к общей величине валюты баланса. Пассивы можно раскладывать по разным критериям: по назначению, по способу привлечения, по срокам и по субъектам.

Иными словами, по структуре пассивов можно многое сказать о самом банке — молод он или давно на рынке, обслуживает всех подряд или узкую нишу, на кого опирается. Эту закономерность используют, выстраивая депозитную политику и распределяя средства кредитного потенциала.

Но главная задача звучит иначе: банк стремится привести структуру пассивов в соответствие со структурой активов. Зачем? Ради ликвидности. Когда сроки и объёмы привлечённых средств согласованы со сроками и объёмами их размещения, приток и отток денег уравновешиваются — и качественно, и количественно. Без такого равновесия банк рискует остаться без средств в нужный момент.

Помогает удерживать баланс регулярный анализ. Изучая объём, структуру и динамику пассивов, банк видит, какие группы растут, а какие сокращаются, и может копнуть глубже — сопоставить внутреннюю картину с общей экономической ситуацией в стране. Так выявляются факторы, влияющие на динамику, и появляется возможность вовремя скорректировать положение.

Пассивы банка — это совокупность собственных средств акционеров и средств, привлечённых на возвратной основе, которые направляются на активные операции; по сути, они служат двигателем всей банковской деятельности, поскольку без привлечённых ресурсов банк не смог бы ни кредитовать, ни инвестировать. Первая их часть — собственный капитал, остающийся у банка на весь срок его существования и складывающийся из уставного и резервного капитала, постоянных фондов, эмиссионного дохода, нераспределённой прибыли и резервов на риски, а его величина рассчитывается по Положению ЦБ РФ №395-П. 

Вторая, более крупная часть — привлечённые ресурсы, которые классифицируют по четырём осям: по источникам (средства клиентов во вкладах, депозитах, сертификатах и доверительном управлении, средства ЦБ через рефинансирование и РЕПО, выпуск долговых обязательств на уровне 2–4% пассивов и комиссионно-посреднические операции), по характеру операций (с клиентами, межбанковские и с ценными бумагами), по сроку привлечения (кратко-, средне-, долгосрочные и бессрочные) и по управляемости (управляемые — срочные депозиты, кредиты и долговые обязательства; текущие — депозиты до востребования и средства на счетах).

Структура пассивов, то есть соотношение статей к валюте баланса, отражает срок работы банка, его универсализацию или специализацию, клиентскую базу и состав участников, а её грамотное выстраивание лежит в основе депозитной политики. Ключевая цель — согласовать структуру пассивов со структурой активов, что обеспечивает равновесие притока и оттока средств и поддерживает ликвидность, а регулярный анализ объёма и динамики пассивов позволяет выявлять влияющие факторы, оценивать стоимость привлечённых ресурсов и своевременно корректировать ситуацию.