Денежная система России и особенности её функционирования в современных условиях

Денежная система России и особенности её функционирования 

Каждый день миллионы людей платят за проезд, переводят деньги родным, откладывают на крупную покупку — и почти никто при этом не задумывается, как вообще устроен тот механизм, который делает всё это возможным. Деньги воспринимаются как нечто само собой разумеющееся, как воздух: он есть, и ладно. А между тем за каждой оплатой на кассе стоит сложно устроенная система правил, органов и инструментов, которая работает незаметно, но без остановки. Это своего рода невидимая инфраструктура экономики — фундамент, на котором держится вся хозяйственная жизнь страны. Стоит ему дрогнуть, и последствия почувствует каждый: от цен в магазине до ставок по кредитам. Именно эту инфраструктуру и называют денежной системой.

Её объектом выступает денежный знак — форма наличности, физическое воплощение которой обходится дешевле, чем её номинал. Основой всех расчётов в государстве служит установленная национальная валюта.

Обратите внимание на одну важную деталь из определения: денежный знак стоит дороже, чем материал, из которого он сделан. Клочок бумаги с надписью «пять тысяч рублей» ценнее самой бумаги в тысячи раз. И этот разрыв между стоимостью носителя и его номиналом — не случайность, а самая суть современных денег. Чтобы понять, как мир к этому пришёл, полезно взглянуть на два больших типа денежных систем.

Два пути денежного обращения

Всё многообразие денежных систем сводится к двум крупным типам, и различаются они тем, что именно лежит в основе обращения.

Первый тип — металлическая система. В ней ходят монеты из драгоценных металлов, и ценность денег обеспечена самим металлом. Исторически такая система делилась на две ветви. При биметаллизме роль всеобщего эквивалента одновременно играли два металла — золото и серебро. При монометаллизме опорой становился только один. Наибольшую известность получил золотой монометаллизм, причём золото участвовало в обращении по-разному: в виде слитков, полноценных монет, а на закате этой эпохи — уже лишь как основа золотодевизного стандарта, при котором прямая связь денег с металлом становилась всё более условной. Наряду с золотыми монетами в обороте могли ходить и другие знаки — казначейские билеты, банкноты, разменная монета, свободно обменивавшиеся в том числе на денежные металлы.

Второй тип — система денежных знаков, то есть бумажно-кредитного обращения. Здесь расчёты ведутся бумажными банкнотами, за которыми уже не стоит драгоценный металл. Именно к этому типу принадлежат все современные денежные системы.

Из чего собрана денежная система

Чтобы механизм работал, в нём должно быть несколько согласованных частей. Денежная система любой страны опирается на набор ключевых элементов.

Сердцевина всей конструкции — национальная валюта, которая задаёт масштаб цен. Именно в ней выражается стоимость всех товаров и услуг, и без неё нельзя было бы сопоставлять ценность разных благ между собой. К валюте примыкают виды денежных знаков, реально находящихся в обращении, — те банкноты и монеты, которыми мы расплачиваемся.

Но сами по себе деньги не появляются и не исчезают — за этим кто-то должен стоять. Поэтому важнейшим элементом системы выступает центральный финансовый орган. В России это Центральный банк. Он контролирует выпуск денег, отвечает за их распределение внутри системы, определяет методы организации обращения и при необходимости вводит ограничительные меры. По сути, Центробанк — дирижёр, без которого весь оркестр денежного оборота играл бы вразнобой. Именно благодаря такой организации денежная система обеспечивает движение и распределение средств между участниками экономики, поддерживая бесперебойные расчёты, а вместе с ними и нормальный ход производства.

Как устроена денежная система России

Современная денежная система России сложилась после распада СССР, когда стране понадобился собственный денежный порядок на свежей правовой основе. Сегодня её работа регулируется главным профильным законом — «О Центральном банке РФ», который и определяет правовые основы выпуска, распределения и использования денег.

Национальной валютой является рубль, и закон здесь категоричен: применять другие валюты для внутренних расчётов запрещено. Более того, российское законодательство не позволяет использовать в качестве расчётного средства золото. В обороте находятся бумажные банкноты и монеты из обычного металла — никакой золотой привязки у рубля нет.

Возникает закономерный вопрос: если за рублём не стоит золото, то что же тогда обеспечивает выпускаемые деньги? Ответ — активы Центрального банка. Объём эмитируемых средств подкрепляется золотым запасом, резервами, находящимися в банковской системе, и портфелем ценных бумаг. Отказ от золотого стандарта вовсе не означает, что за рублём пустота — просто обеспечение устроено сложнее, чем прямая привязка к весу металла.

Исключительное право на эмиссию денег принадлежит Центральному банку. Образцы денежных знаков, их особенности и методы защиты тоже утверждает он. При этом выпустить новые деньги «по щелчку» нельзя.

Выдачей таких разрешений занимается Правление Банка России, а объём дополнительной эмиссии ограничен суммой, закреплённой решением Правительства РФ. О предстоящем выпуске новых денег обязательно сообщается в средствах массовой информации.

Такой порядок выстраивает двойной контроль и работает на доверие: объём производства планирует Центробанк, верхнюю границу задаёт правительство, а публичное объявление позволяет и гражданам, и бизнесу заранее познакомиться с новыми банкнотами.

Как система работает изнутри

Управлять денежным обращением на практике — это огромная невидимая работа, и большая её часть ложится на Банк России. Для оптимизации оборота на него возложен целый ряд функций: он формирует прогнозы относительно эмиссии, организует выпуск, перевозку и хранение банкнот, вырабатывает правила инкассации наличных, фиксирует основные признаки платёжеспособности денежных знаков и выстраивает порядок проведения кассовых расчётов. За каждым из этих сухих пунктов скрывается конкретная задача — рассчитать, сколько наличных понадобится экономике, обеспечить их безопасную доставку по стране и решить, какая изношенная купюра ещё годна к обороту, а какую пора изъять.

Чтобы наличные бесперебойно доходили до касс и карманов, по всей стране созданы расчётно-кассовые центры, поддерживающие оборот средств. Наличность, остающаяся в кассе, при этом лимитируется: если образуются излишки сверх установленного предела, они передаются в резервный фонд.

Роль этих фондов заслуживает отдельного слова. Резервные фонды предназначены для хранения денежных знаков, ещё не выпущенных в обращение. Их создание и работа определяются постановлениями и распоряжениями Банка России, который устанавливает предельную величину резерва в зависимости от размера оборотной кассы, условий денежного обращения и принципов хранения средств. Нужны такие фонды сразу по нескольким причинам: чтобы удовлетворять потребность экономики в наличности, обновлять денежную массу, поддерживать её обязательный купюрный состав и сокращать расходы на хранение и перевозку денег. По сути, это стратегический запас, позволяющий системе гибко реагировать на колебания спроса.

Инструменты Банка России как мегарегулятора

Особенность российской денежной системы — исключительно широкие полномочия Центрального банка. Сегодня он выступает мегарегулятором, под контролем которого находится вся финансово-денежная система страны. Свою работу ЦБ строит на основных принципах денежно-кредитной политики, направления которой задаются банковским законодательством.

Через эту политику Центробанк воздействует на внутренние экономические процессы, причём делает это не напрямую, а с помощью косвенных инструментов. К основным из них относят ключевую процентную ставку, нормы резервирования для кредитных организаций, операции на открытом рынке и регламентированные нормативы. Комбинируя эти рычаги, регулятор может либо насыщать экономику деньгами, стимулируя деловую активность, либо, наоборот, сжимать денежное предложение, сдерживая рост цен.

Так складывается общая картина. Из единой валюты без золотой привязки, обеспечения активами регулятора, строгого порядка эмиссии, разветвлённой сети расчётно-кассовых центров и продуманного набора инструментов денежно-кредитной политики и собирается целостная денежная система России. Та самая невидимая инфраструктура, о которой мы почти не вспоминаем, — но которая каждый день делает возможным простое чудо: обмен клочка бумаги на реальные товары и услуги.